סקאל מציעה לרכוש את חברת הספנות הישראלי צים ב־4.5 מיליארד דולר ולהשאיר את התאגיד בידיים ישראליות

(חי פה) – חברת Sakal Acquisition Corp פרסמה הצעה פומבית לרכישת מלוא מניות חברת צים במחיר של 37.5 דולר למניה במזומן, הצעה הגבוהה ב־7.1% מהעסקה הקיימת מול Hapag-Lloyd AG. ההצעה הוגשה לדירקטוריון צים ותופעל רק אם עסקת המיזוג הנוכחית לא תושלם מסיבות שונות.

כזכור, בימים אלה נדרשת המדינה לאשר או לדחות את ההצעה לרכישת צים על ידי חברת האפאג לויד, הנשלטת חלקית על ידי קטאר וסעודיה. המל״ל מכינה התייחסות בהיבט הבטחוני להצעה זו. למדינת ישראל יש מניית זהב המאפשרת לה להטיל וטו על עסקאות הכרוכות בשינוי מבנה הבעלות על החברה, הנחשבת נכס בטחוני-לאומי רגיש ביותר לבטחונה של מדינת ישראל.

* ההצעה הרישמית של סקאל הגיעה למערכת חי פה, אך בשל סודיות עסקית לא נוכל לפרסם את המסמך במלואו, בשלב זה.

הצעת רכישה גבוהה מההסכם הקיים

חברת Sakal Acquisition Corp הודיעה כי היא מבקשת לרכוש 100% ממניות צים במחיר של 37.5 דולר למניה במזומן, המשקף שווי הון כולל של כ־4.5 מיליארד דולר. מדובר בפרמיה של 2.5 דולר למניה לעומת מחיר העסקה שנחתמה בין צים לבין Hapag-Lloyd AG בפברואר 2026, שעמדה על 35 דולר למניה. לפי המסמך, העסקה הקיימת כבר אושרה על ידי בעלי המניות של צים בסוף אפריל 2026, אך עדיין ממתינה לאישורים רגולטוריים, בהם גם אישור מדינת ישראל במסגרת מניית הזהב של המדינה.

התחייבות לתשלום מלא וללא תנאים

בהצעה נכתב כי התמורה לבעלי המניות תשולם במלואה במזומן, ללא מנגנוני נאמנות, זכויות מותנות או עיכובי תשלום. החברה הדגישה כי מימון הרכישה כבר הוסדר בנפרד ואינו מותנה בפעולות מצד בעלי המניות של צים. עוד צוין כי במקרה שבו העסקה מול Hapag-Lloyd לא תושלם, תגיש Sakal בתוך עשרה ימי עסקים את מסמכי העסקה הסופיים. לפי ההערכה שהוצגה, השלמת העסקה צפויה בתוך 90 עד 120 ימים ממועד הפעלת ההצעה, בכפוף לאישורים רגולטוריים מקובלים.

מענק עובדים ושימור השליטה הישראלית

במסגרת ההצעה התחייבה Sakal להקצות 250 מיליון דולר לחלוקה ישירה לעובדי צים לאחר השלמת העסקה, כהוקרה לתרומתם לחברה. חלוקת הכספים בין העובדים תתבצע לפי שיקול דעתם של יו"ר החברה והמנכ"ל. בנוסף, החברה הדגישה כי היותה גוף ישראלי מאפשרת קידום יעיל יותר של ההליך הרגולטורי, במיוחד בנוגע לאישור מניית הזהב של המדינה. עוד נטען כי העסקה תשמור על השליטה הריבונית הישראלית בחברה ועל רשת הפעילות הגלובלית של צים, הכוללת צי של 145 אוניות.